公元1215年，諸國林立，宋蒙金三國成鼎足之勢，大蒙古草原上，一股強大的勢力正在集結，成吉思汗帶著三子窩闊臺、四子托雷，發動了對金的戰爭。成吉思汗和窩闊臺與金軍正面激戰之時，金軍繞道偷襲了蒙軍后方-拖雷的大營，此時托雷的妻子貼尼即將臨盆，托雷僅帶親民趕回營救貼尼，數倍于他們的金兵被打退，貼尼在戰火中生下男嬰，托雷為他取名忽必烈。
九年以后，忽必烈看書時被兄長嘲笑，書被搶走后忽必烈上馬追趕，他在途中看到貴由打闊端時上前幫忙打架，貴由被踢翻在地上，貴由母親路過時看到將他帶走。忽必烈讓弟弟阿里不哥去拿大餅時被帖尼發現，帖尼罰忽必烈多跪一個時辰。馬官庫而達的女兒伊娜是忽必烈的好朋友，她是草原上美麗的小女孩兒。
公元1224年，九歲的忽必烈在故鄉和林迎回了在外征戰、闊別四年之久的成吉思汗和其率領的蒙古大軍。忽必烈不慎騎上烈馬時被父親拖雷制服，成吉思汗答應親自教他最好的馬術，成吉思汗清楚只有人馬合一才能馳騁天下，忽必烈自幼時就被成吉思汗認可，稱必成大器。成吉思汗準備征服西夏之后對付西域，他想讓人培養一些新馬種。
成吉思汗對于長子和二子的爭執感覺到痛心，他用自己辦法化解了兩人的矛盾。成子思汗對孫子們的狩獵很滿意，他用獎賞看出了他們的選擇，蒙哥想像哲別一樣當一名神箭手，他選擇了強弓，忽必烈選擇了一串佛珠，只有那個家里沒有。成吉思汗向阿律楚材問起看法，他們都都清楚忽必烈是可造之才。公元1226年，蒙古軍隊通過了戰略準備后針對西夏發動了浩大的戰爭，對于忽必烈和貴由來說具有重大的意義。
成吉思汗對于西征志在必得，忽必烈和貴由也在隨軍征戰的隊伍里，他們將在戰爭中得到歷練。攻打西夏的蒙古軍隊受到頑強蝗抵抗，幾場遭遇戰后沒取得太大優勢，而此時成吉思汗的身體愈發虛弱，但他依然在堅持指揮戰斗，直至將西夏的中興城形成合圍之勢，如果不能攻下城池，蒙古大軍將面臨困難。唐兀惕砍了蒙古使者帶去信函給成吉思汗，成吉思汗看后撕毀，眾將沒有破敵良策，忽必烈說出自己看法，他提出燒了敵軍糧草可破中興城，成吉思汗采納的他的建議，忽必烈表現出軍事天賦。
西夏中興城斷糧后人心浮動，三日后西夏軍隊想突出重圍時被蒙古軍隊合圍，西夏慘敗，蒙古軍活捉了敵方主將。
西夏主將葉綽麻被帶到成吉思汗面前，成吉思汗命人砍下他的頭顱來祭祀長生天。拖雷收到術赤王的緊急信件，術赤一個月前病逝，托雷不想讓父王知道，但已兵分兩路傳達過去，成吉思汗得知長子術赤大王歸天的消息后痛心不已，本就虛弱的身體更是雪上加霜。成吉思汗自知命不久已，他要見四子托雷，他要在兒子之中選一個接替大汗之位的人，成吉思汗給兒孫們留下囑托，金軍駐守潼關難以攻破，他提出假道于宋可攻破金軍。成吉思汗了解兒子們的性情，察合臺被賜封地，窩闊臺有野心，成吉思汗將大汗之位傳給他，托雷得到漠北土地和蒙古起家的二十萬精兵。
成吉思汗讓眾官員在窩闊臺死后在孫子里選拔合適人選繼承汗位，忽必烈是他看好的繼承人。公元1227年，成吉思汗病故于鄂爾多斯，八年后，忽必烈已經慢慢走出爺爺病逝的悲痛，他的聰明才華讓大家認為忽必烈是草原上的雄鷹，但他萬萬沒想到這一年在感情上受到深深的打擊。
蒙古套馬比賽開始，忽必烈和眾兄弟們一起參加，伊娜在一旁觀看，忽必烈率先套住頭馬，眾人拍手鼓掌，忽必烈上馬后馴服烈馬并成功登臺。忽必烈因表現突出被窩闊臺賞賜第一杯酒，窩闊臺相信蒙古遲早會征服天下。北方盜賊肆虐，窩闊臺命年輕人出兵剿滅，貴由因年紀大而取得領兵之權。
忽必烈和伊娜相互都有好感，他答應她在打仗歸來后迎娶她，伊娜也愿意等他回來，她還親自為他縫制了袍子，伊娜為忽必烈送行。取律楚材向窩闊臺匯報達蘭喀喇的動向，窩闊臺準備用聯姻的辦法來對待他們，伊娜成了嫁給達蘭喀喇王子的人選，她知道后非常難過，但王命難違，伊娜帶著忽必烈送的匕首出發，她用忽必烈送的匕首在他們約會的溪水旁自殺。
貴由率軍發現盜賊老巢后安排三路人馬進攻過去，忽必烈建議貴由等其他兩路兵馬到后再發動攻勢，但貴由不聽，貴由被盜賊包圍，忽必烈救他于危難之間，其他兩路人馬到后盜賊望風而逃。忽必烈回去后受到重賞，他的幾個兄弟也被封賞，貴由的表現讓窩闊臺并不滿意。馬官庫而達被賞賜牛羊百頭。
忽必烈飲酒時發現庫而達臉色不悅，跟過去后聽到庫而達的訴說，當忽必烈聽說汗大妃的主意后非常惱火，忽必烈質問她為何逼死伊娜，汗大妃謊稱不知，貼尼看到后上前勸說。忽必烈來到溪水旁吊念伊娜，他撿起地上的那把匕首。拖雷相信忽必烈的心情會隨著時間而好轉起來，貼尼建議給忽必烈說一門親事。
拖雷妹妹見到為忽必烈提親的書信后十分高興，他們全家來到拖雷賬中，五公主的女兒察比已經長大。察比在市集的酒館見到喝多的忽必烈，忽必烈出手相助還幫了她，當察比知道他的身份后有些生氣地回去。察比在她的帳篷中見到喝多的忽必烈躺在那里，她生氣出賬后踩到水沆被弄了一身臟。
拖雷在街上看到喝多的忽必烈后命人將他拉起來，忽必烈被帶到點將臺前，那里像征著一種榮耀，拖雷講出一番道理，他給忽必烈三天時間來改變自己。忽必烈恢復了理智，他開始訓練軍隊的火炮力量，察比收拾東西離開，她不想再見到忽必烈，五公主對她也很無奈。
察比騎馬出現在忽必烈的訓練場，忽必烈及時出手救她于危難之中，察比改變了對他的看法。察比隨父母回到托雷賬中，吃飯時忽必烈對之前的態度向她表示道歉，察比原諒了他。窩闊臺召集眾將商議攻金之策，拖雷認為此時不是最好時機，他的建議沒有被采納。
窩闊臺堅持要按自己的策略攻金，托雷無法勸說，忽必烈認為先應該和宋議和，他的想法和托雷不謀而合，耶律楚材和忽必烈先行去宋，察比在忽必烈離開前送他東西。窩闊臺一意攻金，沒想到在鳳翔遇到強烈抵抗，蒙古軍隊沒有得到便宜，他們進退兩難。金軍渡河，窩闊臺派人請拖雷支援，拖雷需要準備十天時間，他要備齊糧草才能出征，汗大妃給他五天時間。窩闊臺命人在林中駐守，拖雷擔心中了金軍之計，忽必烈向宋借道成了關鍵。