在夏小姐被電擊的關鍵時刻，孫曉璐不愿再看到曾經的姐妹死在自己手中，沖下樓去，拉下電閘救了夏凝霜。孫曉璐看到董思成的到來，情緒異常激動，要和董思成同歸于盡，孫曉璐告訴大家自己其實是七年前受董思成欺騙而跳江的孫曉紅的親妹妹，家破人亡之后變成了交際花。看到張其芳對道德敗壞但是無犯罪事實的董思成束手無策，烈性的孫曉璐選擇了撞柱自盡。免于責罰的董思成本性不改，和一個女人逛街時被一位手持尖刀的女人殺死。
爛醉的藍妮來到一處豪宅門口，面對巡捕阻止車夫送自己進入，高聲呼喊佛蘭克來接自己。下人阿坤和侍女阿芬都不能把藍妮請進院內，藍妮醉的連佛蘭克都不能認清，她怪罪門衛，進行廝打，暴雨中，現場一片混亂。
屋內的愛德華無奈地搖搖頭，回憶起往日痛苦的情形，寫了一封信讓阿坤連夜送走，愛德華的義子——牧師弗朗西斯提出幫阿芬把信轉交給阿坤。看到信之后的弗朗西斯陷入沉思和驚恐之中。佛蘭克為藍妮裝醉考驗自己的誠心非常生氣，害怕叔父反對和藍妮的交往，藍妮撒嬌地抱住佛蘭克滾在一起。阿芬聽到屋內愉快的呻吟聲，悄悄打開房門看到令人耳紅的一幕。此時，愛德華發現有人進入房間，拿起手槍逼迫對方出來，扣動扳機，卻發現彈匣里的子彈已經被人提前卸掉，槍，是空的。黑衣蒙面人持刀刺向愛德華，身受重傷的愛德華摁響了警報。正和藍妮親熱的佛蘭克意識到愛德華出事了，急忙召集阿坤等人奔向愛德華房間，擊中了跳窗而逃的黑衣蒙面人。再次聽到槍聲的弗朗西斯奔向愛德華的房間，發現一位身穿白裙的女人正走向垂死的愛德華。
楊金邦到現場了解到死者是英國公爵、王室遠東集團董事長、工部局董事愛德華，立即布置勘察現場。楊金邦發現極具英國貴族范的臥室中，有一幅畫曾經被人動過，陸艷兒發現死者被利刃刺中胸膛，此外，手腕處有紅點，推測死前在靜脈里注射過什么東西。
被當做嫌疑人的佛蘭克氣憤難消，楊金邦詢問佛蘭克公館先前的案發先兆，佛蘭克說愛德華近段時間精神緊張，詳細介紹了案發時的經過。楊金邦質疑愛德華不積極救治愛德華的動機，佛蘭克解釋從醫生的角度認為救治被刺中心臟的叔父毫無意義。陸艷兒仔細查看醫藥箱里的藥品并讓小宋拍照，發現愛德華抽屜鐵盒卸下來的子彈。楊金邦詢問還有誰進過案發現場，藍妮告訴楊金邦自己和弗朗西斯牧師幾乎同時趕到現場，發現愛德華已經死去，然后弗蘭克就報了案。楊金邦詢問弗朗西斯牧師和愛德華在同一樓層，卻比弗蘭克進入房間還要晚的原因。這時，約翰遜代表英國政府催促巡捕房限期破案，并讓巡捕房封鎖消息。
負責勘察的螞蟥終于在花園的門上找到了一枚彈頭匣，彈道測試子彈應該從二樓窗戶射出來。楊金邦詢問弗蘭克為什么不持續開槍，并且把子彈打偏。
楊金邦的懷疑讓弗蘭克惱羞成怒，氣急敗壞地帶著藍妮離開。楊金邦不愿聽弗朗西斯的解釋，因為他不愿看到一位洋人的遇害而把中國人推上斷頭臺。張其芳對楊金邦的作法很是不解，詢問原因，楊金邦暗示張其芳弗朗西斯有重大嫌疑。張其芳急忙向約翰遜匯報，約翰遜認為如果弗朗西斯是兇手就是最好的結局，并給案件定下調子，受到威脅、侮辱的張其芳忍氣離開。
偵探組忙得連吃飯的時間都沒有，張其芳掂著箱子走進偵探所，一臉苦相地告訴偵探組自己的窘境及面臨的壓力，希望能夠迅速破案。約翰遜告訴領事把弗朗西斯定為兇手，英國領事要求約翰遜把握案件方向，讓案件朝著有利于英國利益的方面發展。
偵探組認真分析案情，認為取走子彈和殺人兇手是同一個人，楊金邦認同陸艷兒對愛德華死因的懷疑很有道理，確定死者真正的死因應該是靜脈注射過什么東西。決定解剖尸體，但是陸艷兒因為死者身份有所顧慮，張其芳到英國領事館申請授權。這時，弗朗西斯帶來了愛德華槍中的子彈，解釋自己擔心愛德華因愧疚自殺，才卸下他的子彈，想不到最終導致愛德華被刺時死亡，順帶解釋遲到現場是因為剛到上海不到一月的自己當時在讀圣經，螞蟥跟著弗朗西斯跑出門外。
百樂門舞廳，藍妮宣布這是自己最后一次獻唱，作為對大家的回饋將免費提供酒水。卸妝后的藍妮異常興奮，遭到弗蘭克的不滿，他侮辱藍妮和弗朗西斯勾勾搭搭，并告訴藍妮弗朗西斯已經到巡捕房自首，藍妮急匆匆地坐上黃包車。螞蟥發現弗朗西斯不顧藍妮深情的揮手致意，坐車直奔霞飛路89號的家中。
陸艷兒檢測到利刃手柄上遺留的指紋和弗朗西斯的指紋完全一致，但楊金邦認為現在下結論為時尚早，即使是弗朗西斯殺害的愛德華，也一定另有隱情。失落的藍妮在即將登船時，又顧及到弗朗西斯，拉著元康留了下來。弗蘭克為了阻止弗朗西斯回到家中，向下人們詢問弗朗西斯的可疑之處，阿芬想到了案發時弗朗西斯的可疑之處，但是沒有告訴弗蘭克，阿芬質問弗朗西斯沒有把信交給阿坤的原因。偵探組認定弗朗西斯有重大嫌疑，并有其他同伙，拿到授權書的陸艷兒開始在尸檢中尋求新的證據。
弗朗西斯牧師不讓阿芬再提那封信，并把心愛的十字架送給阿芬，靜靜地等待巡捕房把自己抓走。匆匆趕到的藍妮看到這一幕，傷心欲絕，恰好被阿芬看到眼里。
陸艷兒解剖愛德華尸體發現他的心臟在身體右側，位置異于常人，利刃穿胸不足以致其于死地，愛德華的死另有原因。楊金邦和呂小宋搜查弗朗西斯的房間，聞到屋內有極其刺鼻的油畫布燒過的焦糊味，呂小宋發現燒過之后的油畫布殘留有一個“褚”字，這一點違背常理。穿上女裝的陸艷兒和阿芬聊天時得知，善良厚道的弗朗西斯不會殺人，殺人者應該是和愛德華有過激烈爭吵的弗蘭克，并回憶起案發當晚的經過，陸艷兒敏銳的發現黃包車夫身有嫌疑。弗朗西斯面對張其芳的審訊，痛快地交代了因為遺囑中關于財產的分配不公，自己殺害愛德華的事實。
張其芳認為案件即將偵破，楊金邦拿出陸艷兒的尸檢結果證明弗朗西斯其實是在撒謊，一定還有同伙對愛德華進行二次傷害，張其芳對這一說法不敢茍同。楊金邦全神貫注地推敲案件細節，發現藍妮實際上是在裝醉，所做的一切可能是為了掩護同伙，弗朗西斯認罪時忽略了這樁謀殺案要經過長期謀劃，遺囑只是為自己扛包找個借口。呂小宋到擅長做油畫贗品的尤書畫室調查，這幅油畫確是尤書臨摹，但是因為不在目錄中，尤書想了很長時間才想起事件經過，并再現了來人的模樣，竟然是弗蘭克。
阿芬打來電話，卻欲言又止。弗蘭克雖然解除了嫌疑，楊金邦還是讓螞蟥緊緊盯住他。百樂門舞廳內，弗蘭克和藍妮的歌迷起了沖突，，藍妮拉起弗蘭克坐上黃包車匆匆離去。一路跟蹤的螞蟥發現，黃包車拉起藍妮和弗蘭克進了吉祥巷6號。撲了空的巡捕趕到霞飛路89號，發現弗蘭克并沒有回公館，張其芳電話布置全城搜查，卻意外得知弗朗西斯已經自殘。藍妮安排元康把弗蘭克綁起來，準備告訴巡捕房用弗蘭克換回自己的弟弟元禮，也就是弗朗西斯牧師。
偵探組正在分析越來越復雜的案情，這時響起了電話鈴聲。