韓奈根因為生意一落千丈而郁悶，要孟來財想辦法恢復與曹鵬的關系。孟來財給他分析形勢，感覺袁世凱的氣數長不了，要扛過眼下的難關，決定秘密和南方軍聯絡。
源田讓彩鳳繼續報告孟來財的動向。彩鳳明白如果孟家真的垮掉源田絕不會再需要自己，她虛與委蛇，反讓源田出錢購買德發的積壓貨物，源田感到已無法完全控制彩鳳了。
孟來財派小奔頭秘密聯絡上何大把式，為南方討袁大軍提供所需的大量軍火，福全察覺動靜告訴了彩鳳。入夜，韓五接耳目報告何大把式在碼頭出現，匆忙帶人趕去追捕，無奈棋差一步，何大把式等人冒著槍彈迅速地把裝滿軍火的船開走了。
碼頭的槍戰讓源田嗅到了風聲，旋即打電話向彩鳳詢問孟來財昨晚的去向，彩鳳一口咬定丈夫一夜在家。
狡猾的韓五抓不到何大把式，帶人到貧民區堵截燕飛和二喜他們。燕飛一路打斗奔逃，不巧從平民學堂的房頂上摔下來，把正在講課的小云和街坊們嚇了一跳，趕緊攙她去休息室。
小云得知燕飛在為南方護國軍辦事敬佩萬分，眼看韓五挨戶搜查就要闖進來，小云靈機一動，讓燕飛和自己互換衣服。果然昏暗中韓五認錯了人，把小云帶走了。
小云向審問自己的韓五手下表明身份，可她灰頭土臉、穿著窮人衣服根本沒人相信，還逼她交代何大把式的下落。孟來財帶著好多記者闖進警察局，指責韓五公報私仇，無故抓了自己的女兒，韓五這才發現真的是小云，一時理虧心虛，只能聽由孟來財痛罵。
春子從曹府拿回價值不菲的軍火訂單，源田很得意妹妹跟福寶的關系能帶來這么大的利益，但看著春子木然憔悴的神情，源田的心情也不禁有點復雜。
又到了八月中秋，孟來財和小云去給小雪上墳。回家路上，孟來財不禁說起燕飛和小云的相似，幾次讓人鬧了誤會，小云也希望燕飛是自己的妹妹，可惜這是不可能的事情。
失勢的孟家冷冷清清無人來拜會，說話間韓奈根來了。孟來財正夸他夠朋友，不想他卻是登門來要帳的，頓時倍感掃興。忽然老街坊們拿著雜糧、豆腐等，熱熱鬧鬧地來探望，孟來財感念他們的情誼，高興地請大家一起團聚，韓奈根無趣地悄悄溜走了。大家共斟共飲，敲著桌子唱起過去的快板書，令孟來財感受到久違的輕松自在。
幾次的共患難讓小云和寒秋的感情越發深厚，兩人開始了甜蜜的戀愛，而彩鳳卻沒那么好的心情，因為她日益感受到孟家坐吃山空的憂慮。為了準備后路，她想把多年積攢的全部家當轉移出去，而為今也只有源田能幫自己，在外面的銀行開個保險箱。
小云見到喬裝潛回的燕飛非常高興，順路用車送她去英租界，孟來財不禁問起燕飛的身世，燕飛回想過去的苦難不愿再提。小云意外看到了春子，強忍感情讓寒秋去找她，可惜寒秋趕到已不見春子蹤影。
正當小云思前想后之時，燕飛來了，她拿出在雜耍班學的算命手藝替小云解悶，不想卻真說中了幾個人的感情糾葛，小云聽到自己和寒秋能夠終成眷屬，欣慰萬分，卻沒留意到燕飛落寞的神情。
袁世凱倒臺，曹府大廈將傾，源田深感投錯了靠山。春子要離開福寶，源田又擔心時局逆轉，決定看看風向再說。
受盡委屈的春子終于可以自由地來找寒秋，卻看見他親密地挽著小云有說有笑地走過，春子含淚黯然離開。
曹府一派凄涼，連葛農都另投他門去了。被革職的曹督軍憤懣地射擊古董來發泄，忽聞福寶舉槍尋死覓活地要找春子，忍不住斥責兒子為個看人下菜碟的女人發瘋。不巧孟來財去給新官送禮正路過曹府，被沖出來的福寶用槍頂著腦門兒，硬說他是來看笑話的。嚇出一頭冷汗的孟來財隨機應變，表明是知恩圖報特地來看望曹大人的，曹鵬感動不已，非拉著他喝酒，兩人喝高，曹鵬把孟來財認作兄弟。
燕飛請小云幫著約孟來財，為南方軍二次討袁購買軍火，小云這才知道父親早就幫過革命黨。她激動地告訴寒秋自己也在為革命黨做事，兩人因共同的理想越走越近。
小云帶消息給父親，孟來財擔心會把她牽進危險里，坦言自己只是為了生意，讓小云別參與。而小云卻說特別崇拜父親的行為，愿從旁幫助他。彩鳳納悶小云對賣軍火態度的改變，讓福全盯住小云。
孟來財接到曹督軍約他打牌的電話，現在他已經和孟來財稱兄道弟了。韓奈根嫌孟來財白白浪費投資，而孟來財卻認為這次歪打正著了，因為段祺瑞剛剛做了總理，而憑著曹督軍與段祺瑞的舊交，他很可能會咸魚翻身，說罷拉著韓奈根匆忙趕去曹府。
幾番出銃，孟來財帶去的銀票已經基本落如曹督軍的手中，韓奈根十分不滿。突然北京政府來人了，曹督軍果然重新得勢，繼續負責武器械備。這下韓奈根更是對孟來財刮目相看，夸贊他料事如神。
曹府熱鬧非常，達觀顯貴都來恭喜督軍官復原職，源田也厚著臉皮不請自來。