明樓要明臺以被策反的軍統特務的身份，潛入我黨內部，還要保留著雙重身份。即一方面按軍統方面公開宣稱的，叛逃者的身份存在，事實上以此為由，繼續替軍統工作，繼續保持與軍統的聯系，長期潛伏，保持靜默，這個身份只有明樓一個人掌握，因為明樓就是軍統方面代號為毒蛇的地下工作者。
另一方面，作為中共地下工作領導人的明樓，又交給明臺一個重大任務，逐漸與潛伏在我黨的軍統特務聯系，一一摸清其底細，等待清除命令。明臺聽暈了，甚至懷疑自己是不是真的加入了共產黨，被共產黨所接納。終于，他接受了任務，準備以雙重偽裝的身份潛伏，并為黨工作。
明臺很快要去后方了，明鏡覺得他的安全有了保障，又和程錦云情投意合，深感欣慰，心情大好，于是，她又想起了替阿誠作媒，想趕緊讓明家有個子侄輩的后人。
明樓親自告訴了梁仲春，提拔任命他為76號的總負責人。梁仲春經過汪曼春一事的刺激，對明樓開始死心塌地地配合和追隨。
汪曼春死后，孤狼桂姨又一次斷了線。她想起了汪曼春死前給她交代的備用方案，并不死心，于是，趕到爆炸后的火災現場，苦心搜索，最終找到了錄音機。她拿著錄音機找到了藤田芳政，告訴藤田，毒蝎明臺并沒有死，這一切都是明樓設的局。
藤田將信將疑，叫來梁仲春，讓他們當面對質。梁仲春聽了，情緒激動，一口咬死了這是誣陷。
阿誠接到了個匿名電話，電話里放的正是當時擊斃汪曼春前，明臺和汪曼春的對話。阿誠知道出事了，急忙去找明樓，告訴他說這意味明樓已經暴露了，讓他趕緊轉移。
明樓卻覺得事情還沒有那么糟糕，如果已經暴露，就不會活到這會兒。這證明對方還證據不足，他不想就這么放棄苦心經營潛伏了多年的上海，讓黨的地下工作前功盡棄，決定再賭一把。而且，現在如果撤離，就等于自殺。
明樓心中已有了對策。他知道藤田芳政挖了坑等著他跳，他準備等著，把危局當坦途走下去。阿誠聽進去了，開門準備走時，發現門外站著劉秘書。阿誠猜到她也許已經偷聽到了剛才兩人的對話，劉秘書故意默認錄音機的事是她所為，一番劍拔弩張的心理較量之后，阿誠答應了她提出的條件，同意她親自見明樓。
接到梁仲春的電話，阿誠趕了過去。梁仲春十分憤怒，問他明臺是不是還活著，你真想害死我啊。他告訴了阿誠在藤田芳政那兒的情況，
明樓見了劉秘書，劉秘書說自己其實是個日本人，高木是自己的未婚夫。她以錄音為要挾，向明樓索要三十根金條。明樓懷疑這是個誘餌，談話中，劉秘書說恨藤田殺了高木，事實上不是藤田一伙的，只想憑這盤錄音換點回國的經費，明樓暗中錄下了劉秘書說的這一切。
明樓和藤田芳政見面時，辯解說那個聲音只是阿誠，同時拿出了他跟劉秘書談話時的錄音。藤田聽了暫時相信了他的話。當劉秘書來向藤田報告的時候，藤田直接讓人逮捕了她。孤狼又一次向藤田密報時，說她會在后天之前找到確鑿證據。
孤狼費盡心機地躲在程錦云診所附近監視，然后跟蹤黎叔，發現了明臺。明臺也發現了她，于是跟了上去，正準備結果她性命時，正好阿誠趕到，一槍斃了她，卻被街頭的警察發現了。這下情況惡化了，因為孤狼的死，必然會讓藤田懷疑明樓到的身份。明樓也覺得不離開不行了。幸好報告遞交到梁仲春那兒，被他發現，及時壓了下來。
梁仲春這次分文未取，只是提出了一個條件，希望將來日本戰敗了，阿誠能念在妻子和兒子無辜的份上，替他多照應一下。阿誠答應了。梁仲春心情很愉快，他走出辦公室時，就被藤田懷疑逮捕，并加以處決了。因為，孤狼被當街殺掉的事，讓藤田加深了對明樓的懷疑，他還派人跟蹤看守了明家。
明樓上班的時候，卻發現辦公室里坐著藤田芳政，他假借跟明樓告別，提出了個要求，說聽說大姐明鏡要回老家安葬明臺的骨灰，他要帶明鏡一起走。
蘇醫生告訴明臺要馬上轉移，然后跟黎叔討論營救明鏡的事，明臺知道大姐被挾持的消息后，不肯配合轉移，想先營救了大姐明鏡再說轉移到后方的事。
明鏡不能不聽從藤田的話，哪怕明知此行兇多吉少，很可能會被藤田帶到南京囚禁。此時的她非常理智，她不能看著明樓阿誠為了她跟藤田去火拚，弄個魚死網破。明樓心中難過，懊悔自己沒有早點安排大姐撤離，姐弟倆依依惜別。
阿誠護送明鏡去了火車站，藤田芳政等在那里。藤田芳政讓明鏡跟他一同坐在站臺上，時間一分一秒地過去，火車就將要開了，突然不遠處傳來槍擊的聲音，藤田判斷明臺應該是前來營救明鏡了。他一方面派人去狙擊襲擊站臺的抗日份子，一方面推遲了火車開車時間。押明鏡的兩個日兵被擊斃，明臺在煙霧里一步步走近，藤田一把將明鏡拽過來，用槍指著她的頭，喝令明臺放下槍來。明臺為了大姐，放下槍來。
藤田芳政帶的人，也同時將槍指向了明臺，情勢十分危險。槍響了，幾名日兵到下，原來是明樓發現了情況，從天橋上走下射擊，明臺見狀，也同時開槍，擊斃了藤田芳政帶來的隨行的日兵。藤田咬牙切齒地說，好，你們現在缷下了偽裝，我看到了你們，成為你們的威脅。現在，我很想帶著你們中的一個，一起下地獄。他選中了他認為最有價值的明樓，推開明鏡，對明樓開槍，明鏡見狀急忙擋在前面，然后中彈倒地。
火車就要開了，明臺在大哥和垂死的大姐的命令下，不得不跳上火車。火車遠去，站臺上剩下了死了的明鏡、哭泣的明樓和阿誠。這個事件登在了第二天的報紙上，標題上是政府官員家屬不幸罹難。明樓和阿誠沒有暴露，作為偽裝者，繼續潛伏在上海為國效力。明臺也順利將一車軍火運往了根據地，并到北平跟組織接上了頭。
（大結局）