肖漢乾留下一封信后離去。袁玉婷與中共地下黨人武田接頭，袁玉婷撤離過程中被特務盯梢，袁玉婷轉去司令官家同其喝茶，北川課長趙蘭蕙過來。趙蘭蕙向司令官提出協助她活捉三個國軍情報員的計劃。武田同時告訴蘇蔓珍，自己已經將其安排在醫院太平間里做勤雜工，不想因此事給自己惹太多麻煩。蘇蔓珍找到石永凱，提醒他這可能是日軍的圈套，因為武田很有可能是對方的誘餌。石永凱也對武田的身份捉摸不透。他們并不知道武田其實是共產黨安插在日軍的老地下交通。袁玉婷通過電話告知武田“淑女”已經出現在武漢，永野安排大量人員偽裝成乞丐圍繞在武田家周圍，帶這些人到齊后好一網打盡。石永凱看出突然變多的乞丐，向其中一個常在此地營生的乞丐打聽后更肯定了自己的想法。他叫這個乞丐把其它地方的幾十名同行都叫來，這樣自己將會給每人一個銅板。乞丐欣然前往。永野來到武田家外面，突然發現外面聚集了很多乞丐。他意識到抓捕行動已經敗露。
石永凱準備戰斗，可是外面的日軍并未采取行動。高橋來武田這里最后做一次檢查。石永凱和蘇曼珍懷疑日軍的突然撤離是武田所為。司令部的和平大游行需要抽調永野的部隊，永野有所擔心，高橋告訴他自己故意制作了一個假機密文件，引導武田殺掉蘇曼珍的同時暴露自己。街上巡邏的日軍被炸藥制作的炸彈炸死炸傷眾人，張高耀勸炸藥去躲一躲，但炸藥不以為意，并準備去日本人的貿易公司弄到槍后再離開漢口。兩人約定在滿春樓碰頭。永野來找張高耀問爆炸的事，見張高耀矢口不知，就抓了他的小孩。張高耀無奈說出滿春樓。但是日軍卻去撲了空。永野帶兵包圍了炸藥，讓張高耀出面說服炸藥投降。炸藥罵張高耀不是條漢子是賣國賊，張高耀內心的民族情被激發，大唱岳飛的《滿江紅》，被日軍開槍射殺。永野指揮士兵接連發起多次沖鋒，卻都遭到激烈的反抗，損耗嚴重，正欲請求增援。
正欲請求增援時，高橋帶領日軍海軍陸戰隊趕來，用芥子氣毒氣彈對炸藥進行了轟炸。炸藥壯烈犧牲。蘇曼珍將炸藥犧牲的消息告訴了石永凱。石永凱心情復雜。袁玉婷找到石永凱，要把石永凱押送給組織審判。趙蘭蕙和永野帶兵來搜捕石永凱無任何發現。袁玉婷向蘇曼珍懷疑石永凱是日本特務。袁玉婷告訴武田這次北川來到漢口就是為了石永凱。為了確認實情，他們向石永凱就來漢口的目的等進行了盤問，袁玉婷卻直接說其實北川就是趙蘭蕙。蘇曼珍提出撤離時電臺和密碼本沒帶走，一旦泄露就會暴露身份，因此必須趕緊殺掉高橋。商量后，決定由蘇曼珍用弓箭射殺高橋。武田回去后故意夸大高橋的病情，而高橋卻直接說出蘇曼珍就是共產黨。石永凱趁機佯裝成日軍開卡車過來，蘇曼珍從車里向高橋射箭，卻沒有射中心臟。趙蘭蕙趕來把重傷的高橋轉移進憲兵地下室的特殊病房。袁玉婷傳達了石永凱的最新任務是以日軍觀戰參謀的身份參與日機隊轟炸重慶并從中破壞的任務石永凱按計劃進入了日軍轟炸機里。