瞿莎準備在閱兵儀式上殺死覃文邕。叛兵朝主席臺開槍，混亂中覃文邕保護瞿莎，瞿莎心軟放棄殺念。
覃文邕抓住覃文海，章云林審問他是否嘩變元兇，覃文海抵賴。
于昌為查知瞿莎身份，鄭主任表態，查實證據馬上抓捕瞿莎。
覃文海見薛先生，薛先生下令追殺瞿莎。
覃文邕救下瞿莎，瞿莎說出林權不僅被南京政府收買，也在接觸武漢政府。
覃文邕請林瑤幫忙掩護瞿莎離開，他們將瞿莎藏在后備箱送至碼頭，于昌為讓林權查車，林權看到后備箱中全是鴉片，心中驚慌，放人通行。
覃文海伏擊眾人，瞿莎用身體替覃文邕擋槍。
覃文海向薛先生邀功，薛先生卻只扔下錢。
薛先生面見俞、李煽動兩廣起事反蔣，俞主席提出400萬軍餉為條件。
于昌為透過鏡子監視林瑤和覃文邕對話，覃文邕故意說只要搶到薛先生手上的軍餉，薛先生就沒有威脅。
覃文海找到于昌為，稱只要給錢，他能幫于昌為找到覃文邕是共產黨的證據，也可以出賣薛先生，薛先生早知覃文海出賣自己，脫身趕往真正的取錢地點。