小婉提著禮物到鄭家，看望生病的富貴。富貴決定，用自己的婚姻來實現理想。賈媽和鄭太太張羅著婚事。鄭天壽暗中約富貴到一個酒樓。富貴終于沒張口叫爸爸。不過他決定把洞房設在鄭家的院子里，鄭天壽走后，富貴潸然淚下。轉眼間，富貴和小婉的兒子長生已經五歲。富根喜歡參加政治活動，而奉儀則喜歡富根所喜歡一切，鄭天壽在天津的工廠不景氣。他已經心力交悴。兩個兒子都難以滿足他的愿望。富貴的飯莊卻辦得越來越紅火，奉時回國了。他這次回來是要辦一個電影公司。鄭天壽聞言一下氣倒了。與此同時，富貴意外地遇到淪為車夫的貞格格。
鄭天壽一步步做起。他把一筆錢，交給了富貴。富貴堅辭不受，鄭天壽決心說出真相……陳今一來了，還有白小娜，白小娜說自己的不得意，委婉地提出要擔任女主角。奉時答應了。一行人喝得大醉走了。富貴發現劇本，被震動了。他明白奉時的夢想是什么了。富貴暗中擔負起了照顧貞格格和秀兒的責任。陳今一、孔德成為了賣座，把劇本改成了武俠片，奉時天天和他們爭吵。錢花得差不多，奉時還是決定推倒重拍。陳今一回了上海，白小娜沒有回去。她對奉時使了幾個小小的招術，就使奉是就范。
小婉為富貴拿錢為貞格格治病的事，和吵起來。富貴動了離婚的念頭。白小娜的生日聚會實際就是有她和奉時兩人。奉時終于迷失在白小娜設計的黑色游戲之中。第二天一早，貞格格病情突然惡化，貞格格昏迷中喊出的奉時的名字。奉時和白小娜回來，說出要和白小娜結婚的想法。富貴很為貞格格痛心。這時，小婉找上門來，看到秀兒，與富貴大鬧起來。鄭太太和賈媽回來，當眾說出真相。奉抱著秀兒向醫院奔去。貞格格終于見到了奉時。奉時告訴她，自己將把秀兒當成親生女兒。奉時為富貴照顧貞格格的事，向他道謝。富貴告訴他，其實自己心里一直喜歡貞格格。奉時極為震驚。把一腔感慨融入了劇本的修改中。奉時把自己留洋時的文憑送到天和當，押出了一千塊錢。