洪三元向老初講述了林依依被害身亡的來龍去脈。齊林自從看到報紙上的聲明，就一心想出去找于夢竹問清楚，他賄賂獄警十塊大洋，拜托他送信給張萬霖。很快，張萬霖就找人把齊林從牢里換出來。
國民政府派徐世昭特使來上海，陸昱晟親自到火車站來迎接。路上，徐世昭看到碼頭工會的工人在散發傳單，他想見見洪三元，陸昱晟答應馬上就安排。三大亨熱情歡迎徐世昭，他受國民政府和蔣介石的委托，首先肯定了永鑫公司為停罷協議做出的努力，還要嘉獎華界聯合會，張萬霖心里很不爽，擔心共產黨的勢力會越來越強大。
于夢竹得知林依依已死，心里很難過，美慧勸她盡快和齊林說清楚，以免對他造成更大的傷害。齊林出獄以后，張萬霖就帶他來到遠大d場，鼓勵他要把命運緊緊抓在自己手里，齊林想成為張萬霖這樣的人，張萬霖承諾幫他把輸掉的東西全都奪回來。
洪三元如約來到永鑫公司，徐世昭代表國民政府表彰洪三元的功勞，還頒發給他一枚勛章，洪三元受寵若驚，徐特使讓洪三元介紹一下他在工會的工作，以及工會今后的計劃，洪三元對此毫不知情，徐世昭勸說洪三元為國民政府效力，極力鼓吹聯俄聯共和三民主義，還讓他把一封信轉交給嚴華和老梁，洪三元馬上去辦。
張萬霖還想找洪三元報仇，徐世昭提醒他要以黨國利益為重，張萬霖無奈只好照辦。沈青山派人追殺洪三元，他們剛想動手，沒想到霍頓派人把他叫走了，沈青山派人盯緊洪三元，查出他和霍頓之間有什么秘密。霍頓發現鐵卷是假的，對洪三元大發雷霆，他極力狡辯，霍頓想通過鐵卷找到寶藏，這是他在中國做的最后一件事，他威脅洪三元如果不找來真的鐵卷，就消滅他，霍頓安排阿寶做他的幫手，還派英國巡捕時刻監視大雜院的每一個人，防止他們潛逃。洪三元向老初他們說明情況，紅葵花急得一籌莫展，洪三元讓老初盡快造兩本假的鐵卷，以備不時之需。
洪三元來到工會，把那封信交給嚴華和老梁，嚴華覺得徐世昭很不正常，他不來工會反而先去永鑫公司，老梁卻不以為然，想和徐世昭商量國共合作的大事。洪三元來找阿星，皮六和鐵鼓等人解釋，林老虎沖出來和洪三元據理力爭，舉手要打他，皮六他們把林老虎拉走了，洪三元拜托阿星和他一起去永鑫公司偷鐵卷，阿星堅決拒絕。
齊林來見于夢竹，首先問她報紙上的消息是真是假，于夢竹聲明自己沒有答應這門婚事，都是于杭興安排的，齊林才放心了，當他得知林依依已死，覺得洪三元和于夢竹之間沒有了障礙，于夢竹很清楚洪三元心里再容不下別人，而且她也不想做林依依的替代品，齊林激動萬分，情不自禁擁抱于夢竹。
第二天一早，阿星來找洪三元，答應陪他去永鑫公司偷鐵卷，洪三元擔心他想趁機找張萬霖報仇，就讓阿星發誓，然后才把其中一本假的鐵卷交給阿星和阿寶。與此同時，徐世昭來工會拜訪嚴華和老梁，看到杜玉芳帶領工人們在練習拼刺刀，徐世昭首先承認了工會做出的成績，老梁和嚴華答應全力以赴配合國共合作，徐世昭卻通知他們國民政府暫時不會對上海派兵，這讓嚴華和老梁都大失所望。
洪三元來找霍天洪，還特意讓夏俊林回避，夏俊林對他冷嘲熱諷一通才離開。洪三元拿出一本鐵卷，聲稱自己是冒著生命危險從霍頓那里偷來的，霍天洪趕忙帶他去密室，拿出里面真的鐵卷，霍天洪對比了很久，也看不出真假，他斷定是露伶春仿制了一本鐵卷，霍天洪一時不知如何是好，立刻派人找上海最好的文物專家來鑒定。霍頓突然來找霍天洪，洪三元趕忙躲起來，趁機帶阿星和霍頓的助手來到密室，阿星很快打開保險柜，洪三元故意引開助手的注意，把真鐵卷換出來藏在身上，讓阿寶拿著保險柜里的假鐵卷向霍頓交差。
阿星想去找張萬霖報仇，洪三元對他好言相勸，阿星不想錯過這難得的好機會，洪三元只好搬出林依依來說服他，并發誓一定要替林依依報仇。就在這時，霍天洪帶文物專家來密室，洪三元趕忙讓阿星藏起來，專家仔細查看，發現兩本鐵卷都是假的，霍天洪氣得咬牙切齒，拜托專家保密。張萬霖突然來密室找霍天洪，阿星躲在一邊舉槍對準了張萬霖。
